煮酒论英雄这段故事发生的时间是在白门楼事件之后，吕布被勒杀，曹操带着刘关张三兄弟回到了许昌，当时因为忌惮刘备，曹操是一个宁可杀错不可放过的人，听闻刘备是中山靖王之后，要是以后谋事就会出师有名。在谋臣劝说杀了刘备的建议下，曹操动了试探刘备的心思。

摆宴席那天，天色暗沉，风云突变，曹操指着将有龙卷风形状的云问刘备，云腾出海，这是有真龙要出世，那么刘备认为这个英雄人物是谁呢？就是看他对这个天下格局的看法，如果刘备眼光犀利，还有仁义之名传扬天下，那么刘备是留不得了。刘备心里一咯噔，他现在实力根本没有办法跟曹操抗衡，最好的就是韬光养晦，以待时机，他最不希望曹操把他看成了对手。因此刘备开始胡扯，把当时实力最雄厚的两派拿出来说事。

要是其他人也许会被刘备糊弄过去，但是这是曹操。曹操深知袁绍、刘表是不可能为天下主的，争霸一方也许有可能，但是他们没有那个能力争霸天下，这些庸庸碌碌之辈，怎么能入得了曹操的眼。于是他对刘备说，这个天下如果有英雄，也只会在你我之间出现。刘备顿时收到了惊吓，恰巧这时候一声惊雷，刘备灵机一动，将勺子掉到地下，做出恐慌的样子，麻痹了曹操，躲过这一劫。